تدور أحداث المسرحية في إطار خيالي حيث نرى مدينة الألعاب التي يسيطر الحزن على شخوصها من الألعاب الكلاسيكية الشهيرة مثل "بينوكيو" و"الساحرة الطيبة" وغيرهما لأنها لم تعد جاذبة للأطفال ولم تعد لها أهمية.. وتتغير حياة هذه الألعاب حين تزور مدينتهم فجأة الطفلة "هدية" بصحبة "بابا نويل" ولكن سعادتهم لا تكتمل حيث يظهر ملوك الشر في المدينة ويخططون للقضاء على هذه الألعاب حتى لا تسعد الأطفال، وبعد صراع مثير تنجح "هدية" و"بابا نويل" بمساعدة الألعاب في القضاء على الشر.